全片由三段故事组成：《捉奸记》瓷器行老板娘（夏雯 饰）与街对面铁匠铺的王大锤勾搭成奸。所谓常在河边走，哪有不湿鞋的。两人的奸情最终为瓷器行老板得知，老板连同老婆娘家的哥哥一同赶来捉奸，结果反被老婆和王大锤暗算。他不只带了绿帽子，还吃了官司挨板子；《畸婚记》二十多岁的大姑娘嫁给年方十岁的小公子哥，正值情欲旺盛的少女怎可委身于一个小孩子？新婚当夜，她和表哥演出了一出移花接木；《偷情记》当铺老板（李

　　年羹尧奉师父顾肯堂之命，往云家堡送信，邀约云家共助四皇子攫取王位。不料在路上遭到秦岭派伏击，丧失了信件，被云家关押。与他有婚约在先的云中凤乘机陷害。正在此时，四皇子亲临云家堡……